تتعاون الدول الناشئة للتشكيك في حكم الدولار. وتكثف كتلة البريكس، التي تتكون من البرازيل وروسيا والهند والصين وجنوب أفريقيا، بالإضافة إلى أعضاء جدد مثل مصر وإثيوبيا وإيران والإمارات العربية المتحدة والمملكة العربية السعودية، المناقشات حول عملة موحدة. يكتسب هذا الاقتراح زخمًا وسط التوترات الجيوسياسية والعقوبات الاقتصادية التي تكشف نقاط الضعف في النظام الحالي.
يعرب قادة المجموعة عن قلقهم بشأن الاعتماد المفرط على عملة أجنبية واحدة. ولا تزال المعاملات التجارية التي تمثل أكثر من ربع الناتج المحلي الإجمالي العالمي تمر عبر الدولار، مما يزيد من التكاليف والمخاطر التي تتحملها الاقتصادات النامية. تركز المناقشة، المدفوعة بالتصريحات الأخيرة الصادرة عن السلطات، على الحلول العملية للتبادلات الثنائية.
- سيتم دعم العملة المشتركة بسلة من العملات الوطنية، مما يضمن التوازن بين الأعضاء.
- لقد جرت اختبارات ذات ملاحظات رمزية في مؤتمرات القمة الأخيرة، مما يشير إلى الالتزام السياسي.
- من شأن منصات الدفع الرقمية، مثل BRICS Pay، أن تسهل المعاملات دون وسطاء غربيين.
- تتجنب اتفاقيات مبادلة العملات بين البنوك المركزية، مثل تلك الموجودة في البرازيل والصين، التحويلات إلى الدولار.
يشير الخبراء إلى أن اليوان الصيني يهيمن بالفعل على نصف التبادلات داخل الكتلة، وهو ما يمثل خطوة أولية في هذا الاتجاه.
أصل الاقتراح في الكتلة الناشئة
تعود فكرة العملة المشتركة إلى مؤتمرات قمة مجموعة البريكس السابقة. في عام 2023، خلالوفي اجتماعه في جوهانسبرج، دافع الرئيس البرازيلي لويز إيناسيو لولا دا سيلفا علناً عن الحاجة إلى بدائل للمفاوضات دون وساطة الدولار. وقد تردد صدى هذا البيان في المنتديات اللاحقة، حيث أعادت المجموعة التأكيد على التزامها بالتنويع المالي.
تنسب السلطات الروسية الفضل للبرازيل في ريادة هذه المناقشة. وشدد المستشار سيرجي لافروف، في مقابلة أجريت معه مؤخرًا، على أن الرئاسة البرازيلية في عام 2025 ستعطي الأولوية لأنظمة الدفع البديلة. ويأتي هذا التركيز بعد العقوبات المفروضة على روسيا، والتي أدت إلى تجميد الاحتياطيات ومحدودية الوصول إلى شبكات مثل سويفت.
لقد توسعت الكتلة بسرعة في السنوات الأخيرة. ويضفي الأعضاء الجدد، بما في ذلك منتجو النفط مثل المملكة العربية السعودية وإيران، وزناً إضافياً على المناقشات. تمثل هذه البلدان معًا 33.9% من الناتج المحلي الإجمالي العالمي وفقًا لتوقعات عام 2027، متجاوزة مجموعة السبعة التقليدية.
ومع ذلك، لا تزال التحديات التشغيلية قائمة. وتؤدي الفوارق الاقتصادية بين الأعضاء إلى تعقيد التبني الفوري. وتبدي الصين، التي تتمتع باحتياطيات هائلة من الدولار، الحذر لتجنب عدم الاستقرار العالمي.
الخصائص التقنية للعملة المقترحة
يحدد المهندسون الماليون السمات الأساسية للوحدة النقدية الجديدة. وستعمل بمثابة سلة مرجحة من العملات الوطنية، على غرار آليات الاحتياطي الدولي القائمة. ومن شأن هذا الهيكل أن يتجنب هيمنة الاقتصاد الواحد، ويعزز التوازن.
سوف يتم استخدام التقنيات الحديثة لجعل المشروع قابلاً للحياة. وستشكل العملات الرقمية التي تعتمد على سلسلة الكتل والعملات الرقمية للبنك المركزي الأساس، مما يتيح إجراء تسويات فورية. نظام mBridge، غطاءوبموافقة بنك التسويات الدولية، تقوم بالفعل باختبار الاتصالات بين الصين والإمارات العربية المتحدة وتايلاند.
- الدعم الأولي بالذهب والسلع مثل النفط لتحقيق الاستقرار.
- التكامل مع منصات مثل البرازيلية Pix وأنظمة الدفع الوطنية الروسية.
- السيولة المضمونة بموجب الاتفاقيات الثنائية، والتي تغطي 50% من التبادلات داخل الكتلة في البداية.
- الشفافية من خلال عمليات التدقيق المستقلة، بما يتماشى مع المعايير العالمية.
من شأن التنفيذ التدريجي أن يقلل من الصدمات. يُظهر رواد تجارة السلع الأساسية، مثل الحبوب والمركبات، جدوى ذلك في سيناريوهات حقيقية.
وبلدان مثل الهند، التي كانت مترددة في البداية، تشارك الآن بنشاط. صرح وزير الخارجية الهندي س. جايشانكار في مارس 2025 أنه لا توجد خطة لاستبدال الدولار عالميًا، لكنه يدعم الخيارات المحلية لتحقيق الاستقرار الإقليمي.
ردود الفعل الدولية على المبادرة
تراقب الحكومات الغربية التقدم بقدر متزايد من الاهتمام. أصدر رئيس الولايات المتحدة المنتخب دونالد ترامب تحذيرات متكررة من أي محاولة لتحدي الدولار. وفي منشوراته على وسائل التواصل الاجتماعي في يناير/كانون الثاني ويوليو/تموز 2025، وعد بفرض رسوم جمركية بنسبة 100% على منتجات الدول التي تتبنى البدائل، واصفا الكتلة بأنها “معادية على ما يبدو”.
تولد هذه التصريحات نقاشات حول الاستخدام السياسي للعملة الأمريكية. وقد أدت العقوبات الأخيرة ضد روسيا إلى تسريع وتيرة السعي إلى الاستقلال الماليالغضب من البريكس. ويشير الاقتصاديون إلى أن الدولار لا يزال يهيمن على 80% من المعاملات العالمية، لكن “تسليحه” يؤدي إلى تآكل الثقة على المدى الطويل.
وفي أوروبا، يراقب الاتحاد الأوروبي بروح عملية. وعلى الرغم من أن 50.3% من بورصاتها لا تزال بالدولار، إلا أن الكتلة تستكشف اليورو كاحتياطي بديل. ويدرك الزعماء في بروكسل أن عملة مجموعة البريكس قد تؤدي إلى تفتيت الاحتياطيات العالمية، مما يؤدي في البداية إلى رفع تكاليف المعاملات.
يستجيب أعضاء البريكس بالدبلوماسية. وأكد الرئيس لولا في أغسطس 2025 أن الاقتراح لا يهدف إلى المواجهة، بل إلى تقديم خيارات. وأعلن في خطاب رسمي أن “الأمر لا يتعلق باستبدال العملات الوطنية، بل يعكس نظامًا متعدد الأقطاب”.
جاري اختبار آليات الدفع البديلة
تبرز خدمة “بريكس باي” كأداة عملية لتجاوز الدولار. تعمل المنصة، التي تم إطلاقها في مرحلة تجريبية، على ربط الأنظمة الوطنية، مما يسمح بالدفع بالعملات المحلية. إن الاتفاقيات مثل المبادلة بين البرازيل والصين، الموقعة في مايو 2025، تعالج بالفعل المليارات في عمليات التبادل دون تحويل خارجي.
تعمل هذه البنية التحتية على تقليل التعرض لتقلبات أسعار الصرف. تختبر البنوك المركزية التسويات عبر تقنية blockchain، مما يؤدي إلى خفض الوسطاء والتكاليف بنسبة تصل إلى 30٪. وفي عام 2025، كان الرنمينبي الصيني يشكل 50% من المفاوضات داخل الكتلة، وفقا لبيانات من شبكات الاتصالات المصرفية.
- خفض تكاليف المعاملات بمقدار 15 مليار دولار أمريكي سنويًا باستخدام التكنولوجيا الموزعة.
- التكامل مع بنك التنمية الجديد وتمويل المشاريع بالعملة المحلية.
- التوسيعللأعضاء الجدد، بما في ذلك إندونيسيا، لتغطية طرق التجارة الآسيوية.
- اختبارات بترو يوان لمدفوعات النفط، والتي تشمل المملكة العربية السعودية وروسيا.
- مراقبة المخاطر من خلال لجان مشتركة وتجنب فقاعات المضاربة.
وتعمل هذه التطورات على تعزيز تماسك المجموعة. وتقوم الرئاسة البرازيلية بتنسيق ورش العمل الفنية، وتجمع الخبراء من جميع الأعضاء لتحسين البروتوكولات.
حظر التوسع وتأثيرات الأعمال
يؤدي انضمام دول جديدة إلى تسريع الزخم. وتضم مجموعة البريكس، التي تضم 11 عضوا في عام 2025، نصف سكان العالم وموارد طبيعية هائلة. ويعمل هذا النطاق على تضخيم إمكانات العملة المشتركة، خاصة في قطاعات مثل الطاقة والزراعة.
سجلت التجارة البينية نموا بنسبة 20% في العامين الماضيين، مدفوعة بالاتفاقيات الثنائية. وتقود روسيا، المتضررة من العقوبات، عمليات التبادل بالروبل واليوان، في حين تستكشف الهند الروبية في شراكات مع البرازيل. وتوضح هذه التدفقات أن التنويع يعمل بالفعل على نطاق واسع.
وتشير التوقعات إلى أنه بحلول عام 2027، ستتجاوز المجموعة مجموعة السبع في المساهمة في الناتج المحلي الإجمالي العالمي. ويعزز هذا التوقع من جانب صندوق النقد الدولي الحاجة الملحة إلى إنشاء آليات مالية مستقلة.
تشمل التحديات فرض ضوابط على رأس المال على بعض العملات. وتقاوم الصين، التي تتمتع بفوائض تجارية، تغييرات جذرية، وتعطي الأولوية لاحتياطيات الدولار. ومع ذلك، فإن المبادرات مثل مبادرة بترو يوان للنفط تشير إلى المرونة.
وقد أكد لولا في القمة الأخيرة على أن العملة uومن شأن التوحيد أن يوحد مصالح الجنوب العالمي. وقال “نحن نمثل ثلث الناتج المحلي الإجمالي في العالم ونحتاج إلى الحوار حول المساواة”، مسلطا الضوء على التبادلات دون حواجز أحادية.
التحديات الاقتصادية في التنفيذ
الاختلافات السياسية بين الأعضاء تختبر الوحدة. سحبت الهند دعمها الجزئي في يوليو 2025، بسبب مخاوف تتعلق بالاستقرار. ويعكس هذا التردد مخاوف من سيطرة اليوان، مما يزيد من النفوذ الصيني.
يحذر الاقتصاديون من حواجز السيولة. وتواجه العملات مثل الروبل قيودًا دولية، في حين يكتسب الريال البرازيلي زخمًا عبر بيكس. وتشمل الحلول ضمانات متبادلة وصناديق استقرار.
يقوم بنك التنمية الجديد بتمويل الدراسات الرامية إلى التخفيف من المخاطر. وفي عام 2025، وافق البنك على مشاريع بقيمة 10 مليارات دولار، مع إعطاء الأولوية للمدفوعات المحلية. يعزز هذا الحقن اختبار البنية التحتية.
- تتطلب الخلافات الجيوسياسية، مثل العلاقات بين الولايات المتحدة والهند، مفاوضات دقيقة.
- الحاجة إلى التقارب المالي، مع توافق أهداف التضخم بين الأعضاء.
- مخاطر العقوبات الثانوية، والتي تتم مراقبتها من قبل لجان الامتثال.
- تدريب للبنوك يغطي 80% من المؤسسات المشاركة بنهاية العام.
على الرغم من العقبات، فإن التقدم كان ملحوظًا. وتمهد مؤتمرات القمة السنوية، مثل تلك التي ستعقد في كازان عام 2024، الطريق لاتخاذ قرارات ملموسة في عام 2026.
التاليالخيوط التكنولوجية في النظام المالي
تعمل الابتكارات الرقمية على تسريع عملية التحول. يربط مشروع mBridge البنوك المركزية، ويقوم بمعالجة المدفوعات في الوقت الفعلي. ويؤكد المشاركون، مثل هونج كونج وتايلاند، فعالية الاختبار، حيث تتجاوز أحجام الاختبارات مليار دولار أمريكي.
تضمن تقنية Blockchain الثبات والأمان. وعلى عكس سويفت، يتجنب النظام النقاط المركزية المعرضة للضغوط السياسية. تقوم روسيا بدمج منصتها الوطنية، بينما تختبر الصين اليوان الرقمي على نطاق واسع.
تعمل هذه الأدوات على تقليل الاعتماد على البنية التحتية الغربية. بحلول عام 2025، استخدمت 40% من بورصات السلع قنوات بديلة، مما أدى إلى توفير رسوم التحويل.
تقود جنوب أفريقيا الجهود المبذولة في مجال التعدين المشفر، واستكشاف دعم الذهب الرقمي. يجذب هذا النهج الاستثمار، حيث يكتسب الراند أهمية في الشراكات القارية.
البرازيل، مع بيكس، تصدر الخبرات. وتتفاوض السلطات على التكامل مع الأنظمة الهندية والمصرية، وتوسيع الشبكة لتشمل 15 دولة شريكة.
مواضع القادة الرئيسيين
تقوم الشخصيات البارزة بتشكيل النقاش. ووصف بوتين، في خطاب افتراضي أمام قمة جوهانسبرج، عملية إلغاء الدولرة بأنها “لا رجعة فيها”. وسلط الضوء على العقوبات باعتبارها حافزًا للاستقلال المالي.
يؤكد لولا من جديد على الحق في خيارات متعددة. وفي أغسطس 2025، نفى التراجع عن الفكرة، مشددًا على أن مجموعة البريكس توحد الجنوب العالمي. وأعلن “نحن لا نعتمد على عملة أجنبية واحدة”.
يروج الرئيس الصيني شي جين بينغ لليوان الرصينtly. اتفاقيات المبادلة مع 40 شريكًا ترفع معدل الاستخدام العالمي إلى 2% بحلول مايو 2025. ويتجنب هذا التوسع التدريجي المواجهات المباشرة.
مودي، من الهند، يوازن المواقف. وعلى الرغم من التصريحات المؤيدة للدولار، تختبر البلاد الروبية في التبادلات مع روسيا، مع التركيز على الاستقرار الإقليمي.
تلتقي هذه الخطابات حول أهداف مشتركة. وتضمن الرئاسة الدورية الاستمرارية، حيث تقوم البرازيل بتنسيق الإجراءات حتى نهاية عام 2025.
اختبارات عملية في التجارة الثنائية
التجارب الحقيقية تثبت صحة المفاهيم. وتقوم البرازيل والصين بمعالجة فول الصويا والسلع المصنعة بالريال واليوان، وتتجنبان استخدام الدولار منذ مايو/أيار. وصل الحجم إلى 5 مليارات دولار أمريكي، مع انخفاض في التكاليف بنسبة 15%.
تتبادل روسيا والهند النفط مقابل المعدات، باستخدام الروبل والروبية. تتحايل صفقات المقايضة هذه على العقوبات، وتحافظ على التدفقات الأساسية.
- حجم التجارة بين دول الكتلة: 33 تريليون دولار أمريكي في عام 2024، 30% بالعملات المحلية.
- التوفير المتوقع: 15 مليار دولار أمريكي سنويًا باستخدام تقنية السجلات الموزعة لنصف المعاملات.
- شراكات الطاقة: تغطي شركة بترويوان 20% من صادرات المجموعة النفطية.
- التوسع في الخدمات: المدفوعات الرقمية في السياحة والتكنولوجيا.
تعمل هذه الحالات على بناء الثقة. وتُظهر التقارير الداخلية التزامًا متزايدًا، حيث تم تكييف 70% من البنوك الأعضاء.
تُعد المملكة العربية السعودية جزءًا من نظام التنويع بما يتجاوز النفط. المفاوضات مع إيران تهدف إلىالوحدة في صادرات الغاز.
آفاق التجارة العالمية
تؤثر مجموعة البريكس على التدفقات العالمية. ومع التوسع، تجتذب الكتلة مراقبين من آسيا وإفريقيا. وتشير مقترحات العضوية، مثل تلك المقدمة من الجزائر، إلى وجود شبكة أوسع.
احتياطيات أجزاء الأنظمة البديلة. تعمل البنوك المركزية على تنويع ممتلكاتها، وخفض الدولار من 60% إلى 50% في توقعات السنوات العشر.
تعمل الابتكارات مثل جسر البريكس على ربط بوابات الدفع. يختبر هذا الجسر متعدد الأطراف المستوطنات في العملات الرقمية للبنوك المركزية، ويغطي الطرق من أوراسيا إلى جنوب المحيط الأطلسي.
تنشأ الفرص في الاستثمارات. توافق شركة Novo Banco على التمويل بالعملات المحلية، وتمويل البنية التحتية المستدامة.
يعطي الأعضاء الأولوية للتماسك. تحل الاجتماعات الفنية المآزق، وتضمن تحقيق تقدم ملموس.
